デフォルト時のエクスポージャー（EAD）は、借り手のデフォルトが発生した場合、およびその時点で銀行が直面する可能性のある損失の予測額です。債務不履行は将来の不明な日付で発生するため、損失は債務不履行時に銀行が借り手にさらされた金額に依存します。これは、操作ですでに引き出されたリスクを、引き出されていないリスクのパーセンテージに追加することによって取得されます。
ソース
銀行は多くの場合、各ローンのEAD値を計算し、その数値を使用して全体的なデフォルトリスクを決定します。デフォルトリスクデフォルトリスクは、デフォルト確率とも呼ばれ、借り手が元本と利息の完全かつタイムリーな支払いを怠る確率です。これは、借り手が貸し手に返済するにつれて変化する動的な数値です。
概要
- デフォルト時のエクスポージャー（EAD）は、借り手のデフォルトが発生した場合、およびその時点で銀行が直面する可能性のある損失の予測額です。
- 基礎的な内部格付けベースのアプローチ（F-IRB）の下では、EADの計算は規制当局によって導かれますが、高度なアプローチ（A-IRB）の下では、銀行はEADの計算方法に関してより大きな柔軟性を享受します。
- 銀行は、EAD、PD、およびLGDの積をとることにより、期待損失を計算できます。
EADはどのように計算されますか？
基礎的な内部格付けベースのアプローチ（F-IRB）の下では、EADの計算は規制当局によって導かれますが、高度なアプローチ（A-IRB）の下では、銀行はEADの計算方法に関してより大きな柔軟性を享受します。
F-IRBアプローチ
基礎的アプローチでは、原資産、先渡評価、ファシリティタイプ、およびコミットメントの詳細を考慮して、デフォルトでのエクスポージャーが計算されます。この値は、担保、保証、または担保を考慮していません（ネッティングの効果がEADに含まれているオンバランスシートネッティングを除いて、信用リスク軽減手法を無視します）。
EADは、オンバランスシート取引の名目エクスポージャー額に類似しています。特定の条件下では、銀行の貸付金および預金を企業のカウンターパーティに相殺するオンバランスシートにより、デフォルトでのエクスポージャーの見積りを減らすことができます。
オフバランスシートの項目については、ファンデーションアプローチが対処する必要のある2つの大きなタイプがあります。コミットメントやリボルビングクレジットなどの将来のドローダウンが不確実なトランザクションと、OTC外国為替、金利金利金利は請求額を指します与えられたあらゆる形態の債務について貸し手から借り手に、一般的に元本のパーセンテージとして表されます。、および株式デリバティブ契約。
A-IRBアプローチ
高度なアプローチでは、銀行自体が各エクスポージャーに適切なEADを適用する方法を決定し、最も深刻な特定のリスク要因を分離して他のリスク要因を軽視することにより、資本要件を合理化します。資本目的で内部EAD見積もりを使用している銀行は、トランザクション特性と借り手特性の幅広いセットに基づいてEAD値を区別できる可能性があります。
銀行はより保守的な見積もりを自由に使用できますが、値（PDおよびLGDの見積もりと同様）は、長期平均の保守的な見方を表すと予想されます。
EADの独自の見積もりを使用したい銀行は、見積もりの信頼性と整合性に関する追加の最小要件を満たすことができることを監督当局に示す必要があります。EADのすべての見積もりは、銀行がエクスポージャーに対して提起した可能性のある特定の引当金を差し引いて計算する必要があります。
銀行は、高度なIRBアプローチを使用することにより、資本賦課の削減を支援できます。
デフォルトでの確率、デフォルトでの損失、およびデフォルトでのエクスポージャー
PD（デフォルトの確率）分析は、大規模な機関が期待損失を計算するために一般的に使用する方法です。PDは特定のリスク尺度に割り当てられ、デフォルトの可能性をパーセンテージで表します。これは通常、延滞ローンを評価することによって測定され、同様に格付けされたローンの移行分析を実行することによって計算されます。計算は特定の期間に関係し、デフォルトしたローンの割合を測定します。
LGD（デフォルト損失）デフォルト損失（LGD）借り手がローンをデフォルトした（返済しない）ときに銀行または貸し手が被った損失は、デフォルト損失と呼ばれます。銀行業界またはセグメントに固有のデフォルト値が与えられた場合の損失は、期待損失を測定します。これは、借り手がローンをデフォルトした場合に、原資産を売却した後に貸し手が回収できなかった金額を表します。
正確なLGD変数は、ポートフォリオの損失が予想と異なるかどうか、またはセグメントが統計的に小さいかどうかを判断するのが難しい場合があります。業界のLGDは、サードパーティの貸し手から入手できます。
PDとLGDの値は、一般的に景気循環全体で有効です。ただし、貸し手は、市場またはポートフォリオの構成を変更して再評価します。景気回復、景気後退、合併は再評価を必要とするかもしれません。
銀行は、EAD、PD、およびLGDの積をとることにより、期待損失を計算できます。
期待損失= EAD * PD * LGD
デフォルトでの露出が重要なのはなぜですか？
2007-2008年の世界金融危機への対応2008-2009年世界金融危機2008-2009年の世界金融危機は、2008年から2009年にかけて世界が直面した大規模な金融危機を指します。金融危機は周囲の個人や機関に打撃を与えました。何百万ものアメリカ人が深刻な影響を受けている世界。金融機関は沈没し始め、多くはより大きな事業体に吸収され、米国政府は救済措置を提供することを余儀なくされ、銀行部門はデフォルトへのエクスポージャーを減らすために国際規制を採用しました。 EAD（デフォルトでのエクスポージャー）およびLGD（デフォルトでの損失）の見積もりは、予想および予期しない信用損失、したがって信用リスク資本（規制および経済）の測定における重要な入力です。
規制の枠組み（バーゼルIIIバーゼルIIIバーゼルIII協定は、バーゼル銀行監督委員会（BCBS）によって提唱された、強化を目的としてバーゼル銀行監督委員会（BCBS）によって開発された一連の金融改革です。金融危機後は、金融および経済的ストレスから生じるショックに対処する銀行セクターの能力を向上させることを目的としています。リスク管理、開示基準、銀行の透明性を改善することにより、国際協定は、金融機関の破綻によるドミノ効果を回避することを望んでいます。
その他のリソース
ファイナンスは、Certified Banking＆Credit Analyst（CBCA）™CBCA™認定を提供しますCertified Banking＆Credit Analyst（CBCA）™認定は、ファイナンス、アカウンティング、クレジット分析、キャッシュフロー分析、コベナンツモデリング、ローンをカバーするクレジットアナリストのグローバルスタンダードです。返済など。キャリアを次のレベルに引き上げたいと考えている人のための認定プログラム。知識ベースの学習と開発を続けるには、以下の追加の関連リソースを調べてください。
- バーゼルアコードバーゼルアコードバーゼルアコードとは、バーゼル銀行監督委員会（BCBS）によって設定された一連の銀行監督規則を指します。それらは上に開発されました
- デフォルト率デフォルト率デフォルト率は、貸し手または金融機関によって発行されたすべてのローンの率であり、借り手によって未払いのままであり、
- 下振れリスク下振れリスク下振れリスクとは、資産または証券の価格が下落する確率を指します。転倒による潜在的な損失です
- デフォルトの確率デフォルトの確率デフォルトの確率（PD）は、借り手がローンの返済をデフォルトする確率であり、投資からの期待損失を計算するために使用されます。